Top 5 des cas d’utilisation de jetons enveloppés

Les jetons enveloppés ont permis de mettre des actifs numériques comme le bitcoin (BTC) sur Ethereum (ETH) afin qu’ils puissent interagir avec les applications de finance décentralisée (DeFi). Cela a entraîné des entrées importantes de valeur symbolique sur Ethereum et d’autres réseaux cryptographiques, contribuant à plusieurs cas d’utilisation de pièces enveloppées.

Lisez la suite pour découvrir les cinq cas d’utilisation de jetons enveloppés les plus importants.

Que sont les jetons enveloppés ?

Les jetons enveloppés sont des jetons de chiffrement dont la valeur sous-jacente est rattachée à un autre cryptoactif pour permettre des cas d’utilisation inter-chaînes.

Un jeton enveloppé est une version d’un cryptoasset original, qui fonctionne sur une blockchain hôte où il a été émis. Le crypto original est tokenisé en le verrouillant dans un coffre-fort numérique, et le jeton enveloppé est publié sur un autre réseau blockchain.

Par exemple, le bitcoin enveloppé (WBTC) est indexé dans le rapport de 1: 1 au bitcoin mais fonctionne sur le réseau Ethereum.

Wrapper des jetons sur Ethereum implique de transformer un cryptoasset existant en un jeton ERC-20. ERC-20 est la norme la plus largement reconnue pour la conception de jetons et garantit que les règles des contrats intelligents restent compatibles avec les applications DeFi.

Les jetons numériques peuvent également être enveloppés pour se conformer à la norme BEP-20 à utiliser sur la Binance Smart Chain (BSC).

Les jetons enveloppés sont conçus pour améliorer l’interopérabilité entre les chaînes de blocs en permettant aux actifs natifs de fonctionner sur différents réseaux cryptographiques. Les jetons enveloppés utilisent un système qui conserve une quantité égale de crypto que les pièces enveloppées.

Le processus d’emballage nécessite généralement que les dépositaires frappent les jetons. Les marchands envoient des demandes aux dépositaires pour frapper la version enveloppée de crypto. Le dépositaire agit comme l’emballage de l’actif en frappant des pièces emballées égales à ce qu’ils conservent en réserve. À l’inverse, le dépositaire détruit les jetons emballés à la demande du commerçant pour libérer l’actif d’origine.

Maintenant que nous avons présenté les jetons enveloppés et leur fonctionnement, examinons les cas d’utilisation les plus importants des pièces enveloppées.

Prêt DeFi

Le prêt DeFi fonctionne en déposant un actif numérique dans un pool de prêt cryptographique pour gagner des intérêts. Les contrats intelligents gèrent le décaissement des fonds et la garantie de l’emprunteur réduit les risques de défaut, permettant un marché prospère des prêts cryptographiques sans intermédiaires centralisés.

Les jetons enveloppés facilitent l’emprunt et le prêt avec des bitcoins tokenisés (sous la forme de WBTC) car ils peuvent fonctionner dans les protocoles de prêt DeFi comme Aave (AAVE), MakerDAO (MKR) et Compound (COMP). Les utilisateurs peuvent prêter leur WBTC et emprunter des pièces en USD (USDC), DAI ou d’autres actifs numériques contre lui.

De plus, les commerçants peuvent frapper DAI sur le protocole MakerDAO en utilisant WBTC comme garantie et finalement prêter DAI à un intérêt.

Commerce décentralisé

Les traders de crypto expérimentés préfèrent généralement négocier sur marge. L’idée de base derrière le trading sur marge est d’emprunter de l’argent pour augmenter la rentabilité potentielle d’un trade.

Le WBTC peut être utilisé par les traders DeFi pour négocier sur marge sur des bourses de produits dérivés décentralisées.

Apport de liquidité

Les jetons enveloppés comme WBTC ou renBTC augmentent la liquidité en injectant de la liquidité dans l’écosystème Ethereum à partir des détenteurs de bitcoins. En conséquence, l’ensemble de l’écosystème commercial décentralisé sur le réseau Ethereum bénéficie de ce cas d’utilisation de jeton enveloppé.

De plus, les détenteurs de jetons enveloppés peuvent gagner un rendement en déposant leurs actifs dans des pools de liquidités décentralisés.

Agriculture de rendement

Le teneur de marché automatisé (AMM) et de nombreux protocoles de prêt permettent aux détenteurs de jetons enveloppés de gagner des récompenses d’agriculture de rendement pour le dépôt de jetons enveloppés dans un pool de liquidités. En plus des récompenses du pool de liquidités, les investisseurs sont également généralement récompensés par les jetons du protocole pour augmenter leurs revenus.

Par exemple, Compound vous permet de gagner des intérêts sur votre WBTC en prêtant du WBTC dans un pool de liquidités. Vous gagnerez le jeton de gouvernance COMP en récompense pour avoir fourni des liquidités.

Garantie de prêt crypto

Les protocoles DeFi qui fournissent des prêts cryptographiques exigent généralement que les emprunteurs fournissent des garanties pour garantir leurs prêts. En d’autres termes, une certaine quantité de crypto est conservée en réserve pendant un certain temps jusqu’à ce que le prêt soit remboursé.

À l’origine, la garantie était principalement fournie sous la forme d’ETH. Cependant, s’appuyer uniquement sur l’ETH comme garantie exposait les utilisateurs d’Ethereum à un risque élevé de volatilité des prix. Au lieu de cela, des jetons enveloppés tels que WBTC peuvent être utilisés comme garantie. Cela réduit le risque pour la stabilité globale du réseau Ethereum.

Des protocoles tels que Compound, MakerDAO et AAVE, par exemple, vous permettent d’utiliser des jetons enveloppés tels que WBTC comme garantie.

Jusqu’à ce que l’interopérabilité entre les chaînes devienne la norme, les jetons enveloppés continueront de croître et d’étendre leurs cas d’utilisation existants.

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Apprendre encore plus:
– Que sont les jetons enveloppés ?
– WBTC : Où Bitcoin rencontre DeFi

– Qu’est-ce que le Bitcoin enveloppé et qu’est-ce qu’il a de si spécial ?
– Grâce à DeFi, Ethereum dépasse Bitcoin dans les gains cryptographiques réalisés à l’échelle mondiale

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